Les fondations de placement ont toujours leur siège et leur administration en Suisse et permettent aux investisseurs de participer largement aux décisions (p. ex. à l'assemblée des investisseurs, au conseil de fondation et aux comités et/ou commissions de placement). Elles regroupent les fonds de leurs investisseurs dans des groupes de placement aux stratégies différentes (fonds spéciaux). Ces groupes de placement sont gérés de manière autonome sur le plan comptable et sont indépendants les uns des autres sur le plan économique.
Les investisseurs disposent de droits de participation, d'information et de contrôle étendus, notamment en ce qui concerne l'activité de placement. Il s'agit là d'une caractéristique unique des fondations de placement par rapport à d'autres placements collectifs. L'ensemble des investisseurs constitue l'assemblée des investisseurs, qui a des compétences sur les statuts, l'élection des membres du conseil de fondation, de la présidence du conseil de fondation et de l'organe de révision. Elle approuve en outre les comptes annuels et dispose d'autres pouvoirs étendus. Les investisseurs sont représentés au conseil de fondation ainsi que dans les comités / commissions de placement et exercent une influence directe sur l'activité des fondations de placement.
Les investisseurs bénéficient d'avantages supplémentaires lorsqu'ils investissent dans des fondations de placement:
- Contrairement aux fonds publics, les groupes de placement sont des stratégies exclusivement conçues pour répondre aux besoins des institutions de prévoyance.
- Grâce à des droits de participation étendus et - selon la fondation de placement et le groupe de placement - des compétences en matière d'investissements, de désinvestissements et de fixation du budget du groupe de placement, les institutions de prévoyance peuvent décider "elles-mêmes" de leurs groupes de placement. En font partie le lancement, la politique de prix, la stratégie de placement et sa modification, l'orientation du benchmark, l'exercice des droits des créanciers et des droits de participation et, le cas échéant, la liquidation d'un groupe de placement. Il s'agit là d'une caractéristique essentielle des solutions de fondations de placement, qui n'existe pas pour les autres placements collectifs.
- Les fondations de placement peuvent réagir très rapidement aux évolutions et aux tendances du marché et adapter leurs stratégies de placement à l'évolution de l'environnement. Lors du lancement et/ou de la modification des prescriptions d'investissement, les groupes de placement présentent d'autres avantages en termes de "time-to-market" ; ceci également grâce à la surveillance directe spécialisée dans les thèmes de la prévoyance, qui est rattachée à la Commission de haute surveillance de la prévoyance professionnelle et qui connaît très bien les besoins des institutions de prévoyance.
- Les fondations de placement disposent d'une longue expérience et d'un savoir-faire spécialisé en matière de gestion de catégories de placement spéciales telles que le private equity, l'infrastructure, les placements immobiliers nationaux et étrangers et, de manière générale, les structures de placement complexes.
Pour ces raisons, les fondations de placement sont souvent perçues par les institutions de prévoyance comme des représentants d'intérêts, des "spécialistes de l'investissement" et - de manière peu juridique - comme "leur propriété". Cela d'autant plus qu'en cas de dissolution d'une fondation de placement, le produit de la liquidation revient aux investisseurs en fonction de leurs parts dans la fortune de placement et non à un tiers.
